Departamentul mandatePentru toate actiunile ce le detin pentru clientii lor, firmele de brokeraj, in afara de cecurile de dividend, mai primesc si materialul informativ obligatoriu (proxy statements2), precum si mandatele (proxies), numite si solicitari de consilier [...]
Departamentul dividendeMulti clienti nu isi au actiunile inregistrate pe numele lor, ci pe numele firmei lor de brokeraj (in street" name). Procedand astfel, ei nu trebuie sa-si faca griji cu semnarea titlurilor de valoare sau a imputernicirii pentru actiuni (stock pow [...]
Departamentul contabilitateDepartamentul contabilitate indeplineste intr-o firma de bro-keraj toate sarcinile pe care acesta le-ar avea in orice alt tip de companie. insa, pe langa rapoartele trimestriale si anuale catre actionari, departamentul contabilitate emite, de asemen [...]
Departamentul de inregistrare a actiunilorIn cursul fiecarei zile de tranzactionare statutul titlurilor de valoare aflate in grija firmei se schimba permanent. Certificatele sosesc de la, si pleaca spre clienti si alte firme de brokeraj. Unele merg la agentul de transfer, iar altele se intor [...]
Departamentul marjaCand P&S trimite departamentului casierie o copie a confirmarii, trimite una si departamentului marja. Denumirea acestui departament este improprie. Personalul sau se ocupa, intr-adevar, de toate calculele referitoare la tranzactiile in marja, dar [...]
Departamentul reorganizareDepartamentul reorganizare (Reorg) indeplineste un numar de sarcini referitoare la schimbarile in statutul sau structura unei corporatii emitente.
Clauza de rascumparare (redemption caii) este exercitarea de catre emitent a unui drept de rascumparar [...]
Departamentul casierieCand P&S trimite clientului confirmarea, trimite o copie si departamentului casierie. Aceasta parte din back office este numita uneori colivia'" (the cage), deoarece este adesea imprejmuita de un grilaj protector inalt pana in tavan. Motivul [...]
Departamentul p&sDupa ce ordinul a fost executat, personalul departamentului de procesare a ordinelor anunta un alt departament, cunoscut ca departamentul cumparare/vanzare (purchase and sales (P&S) depart-ment), al carui personal se ocupa, in principal, de trei luc [...]
Departamentul de procesare a ordinelorPrelucrarea documentelor incepe imediat ce un responsabil de cont deschide un cont nou pentru un client. in acest scop, bro-kerul trebuie sa completeze un numar de formulare si sa le trimita departamentului de conturi noi (new accounts department) sa [...]
Epozitarul si casa de compensatiePiatra unghiulara a acestui sistem este depozitarul titlurilor de valoare (securities depository) care functioneaza ca depozit central pentru majoritatea titlurilor de valoare ale firmelor. in seifurile depozitarului se afla majoritatea certificatelo [...]
Lungul drum al documentelorFie la bursa, fie pe piata OTC, o tranzactie poate avea loc in cateva secunde. insa, din cauza ca piata actiunilor este atat de precis reglementata si din cauza ca banii si actiunile trebuie sa fie transferate, fiecare aspect al unei tranzactii trebu [...]
|
